Saben nuestros lectores que, basándonos en ideas de porfolios permanentes, publicamos un porfolio tipo aquí.
En este artículo, sin embargo, vamos a proceder a introducir un nuevo concepto que quedará perfectamente explicado numéricamente en nuestro próximo libro: la inclusión de la pensión en la cartera de inversiones.
Básicamente, nosotros tenemos dinero o bonos a corto plazo, acciones y oro en el porfolio tipo. Hemos sacado del mismo la parte inmobiliaria. Lo que ocurre con la percepción de una pensión es que es asimilable a dinero o renta fija, por lo que la posesión de más renta fija en la cartera puede ser redundante. Pero, ¿cómo se calcula la equivalencia de una serie de pagos futuros vitalicios con una cantidad a día de hoy? Utilizando conceptos sencillos de matemática financiera.
Por tanto, el nuevo porfolio tipo, tiene más bolsa y oro porque incluye el cobro futuro de una pensión pública normal.
Se ha añadido el fondo de bolsa BL Equities Dividend B por su moderada comisión, su diversificación geográfica y su poca exposición al sector financiero. También se ha incrementado la posición del fondo DWS Osteuropa.
